На Юго-Восточную Азию в 2025 году пришлось около 18% мирового объёма отмывания криптовалют — против 12% в 2023-м. Мьянма и Камбоджа остаются основными хабами scam-операций «pig butchering», а в Таиланде после скоординированной операции заморожено рекордные 47 692 mule-счёта.
Ключевые выводы
Главный вывод отчёта: USDT в сети TRON остаётся основным средством нелегальных потоков в регионе — на него приходится около 72% выявленных операций отмывания по объёму. Инфраструктура pig butchering заметно профессионализировалась и превратилась в индустриальные операции с тысячами вовлечённых работников.
Изощрённее стали и сети mule-счетов: перед использованием в отмывании счета теперь показывают три–шесть месяцев легитимной активности, что заметно усложняет их выявление классическим антифродом.
Регуляторный ответ
Тайские регуляторы продемонстрировали жёсткое правоприменение в 2025 году: правило AMLO «Speed Bump» (обязательная задержка подозрительных выводов) доказало эффективность. Киберполиция (CCIB) зафиксировала рост числа ордеров по крипто-делам на 340% к 2023 году. Ожидается, что готовящийся нулевой порог Travel Rule заметно ограничит работу mule-сетей.
Прогноз на 2026
Давление регуляторов продолжит расти: новые руководства тайской SEC и AMLO ожидаются во II квартале 2026 года. Биржи, которые инвестируют в надёжную KYT-инфраструктуру уже сейчас, окажутся в лучшей позиции для комплаенса — и будут лучше защищены от использования в качестве выходных точек для преступных доходов.
